Czy można zostać milionerem inwestując w REITy?
Według danych, w dłuższej perspektywie REIT osiągają lepsze wyniki niż akcje, zapewniając średnioroczny zwrot na poziomie 11,9% w latach 1972–2021 (w porównaniu z 10,7% w przypadku indeksu S&P 500). Przy takiej stopie zwrotumiesięczna inwestycja w wysokości 300 dolarów w REIT wzrośnie do 1 miliona dolarów w ciągu około 30 lat.
Indeks FTSE Nareit All REITs, który śledzi wyniki wszystkich REIT znajdujących się w obrocie publicznym w USA, odnotował wzrostśredni roczny całkowity zwrot (z dywidendami) na poziomie 3,58% w okresie pięciu lat zakończonym w sierpniu 2023 r.. W okresie 10 lat od 2013 do 2022 r. wskaźnik ten wynosił średnio 7,48% rocznie.
Najwyraźniej wielu legendarnych inwestorów inwestuje obecnie w fundusze inwestycyjne na rynku nieruchom*ości („REIT”).Miliarder Jon Gray i Steve Schwartzman z Blackstone (BX) nabyli od początku 2022 r. REIT o wartości ponad 30 miliardów dolarów.
Jednakże,Buffett niedawno zainwestował w REIT w ramach swojej strategii dochodu pasywnego. Berkshire Hathaway Inc. posiadał akcje STORE Capital Corp. do końca 2022 roku.
- Omega Healthcare Investors Inc. (OHI)
- Healthpeak Properties Inc. (PEAK)
- Właściwości EPR (EPR)
- National Storage Affiliates Trust (NSA)
- Blackstone Mortgage Trust Inc. (BXMT)
- KKR Real Estate Finance Trust Inc. (KREF)
- Eastern Government Properties Inc. (DEA)
- Realty Income Corp. (O)
Dobrze skonstruowany portfel dywidend może potencjalnie przynieść od 2% do 8% rocznie. Oznacza to, że aby zarobić 3000 dolarów miesięcznie na akcjach objętych dywidendą, wymagana inwestycja początkowa może wynosić od450 000 do 1,8 miliona dolarów, w zależności od plonu. Co więcej, potencjalne zyski kapitałowe mogą zwiększyć całkowity zwrot.
Większość spółek wypłacających dywidendę (SCHD) wypłaca dywidendę kwartalnie. Jednak fundusze inwestycyjne na rynku nieruchom*ości, czyli REIT (VNQ), są nieco inne.Spora część z nich płaci co miesiąctak jakbyś był właścicielem wynajmującym, który miesiąc po miesiącu zbiera czeki za czynsz.
Według danych, w dłuższej perspektywie REIT osiągają lepsze wyniki niż akcje, zapewniając średnioroczny zwrot na poziomie 11,9% w latach 1972–2021 (w porównaniu z 10,7% w przypadku indeksu S&P 500). Przy takiej stopie zwrotumiesięczna inwestycja w wysokości 300 dolarów w REIT wzrośnie do 1 miliona dolarów w ciągu około 30 lat.
Oto niektóre z głównych wad inwestowania w REIT.Zmienność rynku: Wartość może się zmieniać w zależności od warunków ekonomicznych i rynkowych. Ryzyko stopy procentowej: Zmiany stóp procentowych mogą mieć wpływ na wartość REIT.
Nazywa się to testem rynku geograficznego.Artykuł 856 (d) (2) (C) wyklucza niedopuszczalny dochód z tytułu usług najemcy (ITSI) z definicji czynszu za nieruchom*ość, czyniąc go „złym dochodem” w przypadku testów dochodu brutto REIT na poziomie 75% i 95%.
Jak zarabiać na REIT?
Większość REIT ma prosty model biznesowy: REIT wynajmuje powierzchnię i pobiera czynsze za nieruchom*ości, a następnie wypłaca ten dochód w postaci dywidendy dla akcjonariuszy. Hipoteczne REITy nie są właścicielami nieruchom*ości, lecz je finansują. Te REITyuzyskiwać dochody z odsetek od swoich inwestycji.
Chociaż nie są notowane na giełdach, nienotowane na giełdzie REIT mają obowiązek zarejestrować się w SEC i podlegają większemu nadzorowi niż prywatne REIT. Według Krajowego Stowarzyszenia Funduszy Inwestycyjnych w Nieruchom*ości (Nareit) nienotowane na rynku REITy zazwyczaj wymagają minimalnej inwestycji w wysokości od 1000 do 2500 dolarów.
Inwestowanie w REIT może zapewnić dywersyfikację Twojego portfela i zapewnić dostęp do pasywnego dochodu, płynności i doskonałych długoterminowych zysków. Jednakże podatki w przypadku REIT mogą być droższe w porównaniu z innymi opcjami inwestycyjnymi, a rynek nieruchom*ości nadal wiąże się z ryzykiem.
Aby zakwalifikować się jako REIT, spółka musi mieć większość swoich aktywów i dochodów powiązaną z inwestycjami w nieruchom*ościmusi co roku wypłacać akcjonariuszom co najmniej 90 procent swojego dochodu podlegającego opodatkowaniu w formie dywidend.
REIT umożliwiają inwestorom indywidualnym zarabianie na nieruchom*ościach bez konieczności posiadania nieruchom*ości fizycznych lub zarządzania nimi.Bezpośrednie nieruchom*ościoferuje więcej ulg podatkowych niż inwestycje w REIT i daje inwestorom większą kontrolę nad podejmowaniem decyzji.
| # | Nazwa | M. Cap |
|---|---|---|
| 1 | Prologis 1PLD | 122,44 miliarda dolarów |
| 2 | Amerykańska Wieża 2AMT | 90,20 miliardów dolarów |
| 3 | Równowaga 3EQIX | 79,18 miliardów dolarów |
| 4 | Grupa Simon Property4SPG | 51,75 miliarda dolarów |
1 milion dolarów na własnej skórze
Jeśli zaczynasz od zera, internetowe kalkulatory milionerów (które zwracają różne wyniki przy tych samych danych wejściowych) szacują, że będziesz musiał zaoszczędzić od 13 000 do 15 500 dolarów miesięcznie i zainwestować je na tyle mądrze, aby zarobić średnio 10% rok.
| Składka miesięczna | Czas osiągnąć milion dolarów przy rocznej stopie zwrotu wynoszącej 8%. |
|---|---|
| 500 dolarów | 33,3 lat |
| 1000 dolarów | 25,5 lat |
| 2500 dolarów | 16,3 lat |
| 5000 dolarów | 10,6 lat |
Najprostsza ścieżka od 100 000 dolarów do 1 miliona dolarów
Najprostszym sposobem na inwestowanie pieniędzy jestza pomocą prostego funduszu indeksowego szerokiego rynku. Fundusz indeksowy śledzący indeks S&P 500 lub indeks giełdowy ogółem ma zazwyczaj niskie opłaty i będzie ściśle odpowiadać zyskom z ogólnej giełdy.
REIT zarabiają na kredytach hipotecznych stanowiących podstawę działalności deweloperskiej lub na dochodach z wynajmu nieruchom*ości po jej wybudowaniu. REIT zapewniają akcjonariuszom stały dochód oraz, jeśli są utrzymywane w dłuższej perspektywie, wzrost odzwierciedlający wartość posiadanej nieruchom*ości.
Czy REIT zaciągają długi?
Ponieważ inwestycje w nieruchom*ości mogą wiązać się z wysokim poziomem zadłużenia, sektor ten narażony jest na ryzyko stopy procentowej.Wskaźniki D/E dla spółek z sektora nieruchom*ości, w tym REIT-ów, kształtują się na poziomie od 1,0 do ponad 8,0:1.
REIT cieszą się dużą popularnością, ponieważ muszą wypłacać akcjonariuszom co najmniej 90% swoich dochodów w formie dywidend, co powoduje, że niektóre REITy oferują stopę zwrotu na poziomie 10% lub więcej. Dla inwestorów chcących generować miesięczny dochód sytuacja staje się nieco trudniejsza.Większość z nich wypłaca dywidendę w okresach kwartalnych.
Jakikolwiek wzrost krótkoterminowej stopy procentowej pochłania zysk, więc jeśli podwoi się w naszym przykładzie powyżej, nie będzie już żadnego zysku. A jeśli pójdzie jeszcze wyżej, REIT straci pieniądze. Wszystko to sprawia, że hipoteczne REIT-y są niezwykle zmienne, a ich dywidendy są również wyjątkowo nieprzewidywalne.
Wyjście z nienotowanego na giełdzie funduszu inwestycyjnego na rynku nieruchom*ości, czyli REIT,często może być dość trudne i kosztowne. Po zamknięciu REIT dla nowych inwestorów zarząd REIT może zawiesić politykę umorzeń.
Jednym z najlepszych sposobów na zostanie milionerem jest ukończeniezakup nieruchom*ości. Możesz nawet kupić nieruchom*ość na samodzielnym koncie emerytalnym. Jednym z najlepszych sposobów na zostanie milionerem w wieku 40 lat jest dokonanie inwestycji w nieruchom*ości na podstawie umowy 401(k). Inwestowanie w nieruchom*ości zapewnia wysoki zwrot z inwestycji przy niewielkim ryzyku.
